Young Gazelles and Aging Turtles: Understanding the Determinants of Employment Creation in the Labor Market in MENA Countries

The Middle East region has suffered from major unemployment problems that constituted a chief determinant for the Arab Spring.  Even during its best economic years, “jobless growth” was an issue.  Thus, creating employment, in the private sector, is always on the top priority of all governments in the region.  However, the success of increasing employment in the private sector requires an understanding of the factors and conditions necessary for private firms to create jobs. This paper tries to tackle this issue by shedding lights on some of determinants of job growth within firms across the region. This study is one of few that used firm-level data from the World Enterprise Surveys (WES), conducted by the World Bank, to analyze the labor market demand in the MENA region. As such, the study applies a two-part strategy: 1) a detailed statistical analysis of characteristics of each firm group, and 2) an econometric estimation using multinomial logit regressions to determine the significant drivers of job growth in each group. We then apply the appropriate robustness checks. One of the major study result indicates that governments would benefit from focusing on supporting new and young firms that are medium to large-sized with existing investments in R&D. The results, also, indicates that investment in R&D or NM is positively related to job creation. Finally, the study encourages new research of more factors that may be contributing to job creation such as labor market regulations; political activeness; access to foreign markets; practice of social responsibility and political corruption.

ملخص

عانت منطقة الشرق الأوسط من مشاكل البطالة الكبرى التي شكلت أحد العوامل الرئيسية التي تحدد الربيع العربي. وحتى في أفضل سنواتها الاقتصادية، كان "نمو البطالة" قضية. وبالتالي، فإن خلق فرص العمل، في القطاع الخاص، يكون دائما على رأس أولويات جميع الحكومات في المنطقة. ومع ذلك، فإن نجاح زيادة فرص العمل في القطاع الخاص يتطلب فهم العوامل والظروف اللازمة للشركات الخاصة لخلق فرص العمل. تحاول هذه الورقة معالجة هذه المسألة من خلال إلقاء الضوء على بعض محددات نمو الوظائف داخل الشركات في جميع أنحاء المنطقة. هذه الدراسة هي واحدة من عدد قليل من البيانات التي استخدمت على مستوى الشركات من الدراسات الاستقصائية العالمية للمؤسسات، التي أجراها البنك الدولي، لتحليل الطلب في سوق العمل في منطقة الشرق الأوسط وشمال أفريقيا. وعلى هذا النحو، تطبق الدراسة استراتيجية مكونة من جزئين: 1) تحليل إحصائي مفصل لخصائص كل مجموعة من الشركات، و2) تقدير اقتصادي باستخدام انحدارات لوجيت متعددة الحدود لتحديد الدوافع الهامة لنمو الوظائف في كل مجموعة. وتشير إحدى نتائج الدراسة الرئيسية إلى أن الحكومات ستستفيد من التركيز على دعم الشركات الجديدة والشابة المتوسطة إلى الكبيرة الحجم مع الاستثمارات القائمة في البحث والتطوير. وتشير النتائج أيضا إلى أن الاستثمار في البحث والتطوير أو التمويل الوطني يرتبط ارتباطا إيجابيا بإيجاد فرص العمل. وأخيرا، تشجع الدراسة البحث الجديد على المزيد من العوامل التي قد تسهم في خلق فرص العمل مثل أنظمة سوق العمل؛ السياسية؛ الوصول إلى الأسواق الخارجية؛ وممارسة المسؤولية الاجتماعية