The Promise and Peril of Youth Entrepreneurship in MENA - Economic Research Forum (ERF)

The Promise and Peril of Youth Entrepreneurship in MENA

Caroline Krafft and Reham Rizk

November, 2018


64 pages

N1. Macroeconomics and Monetary Economics
J3. Wages, Compensation, and Labor Costs
J2. Demand and Supply of Labor

Entrepreneurship is promoted by government policies and international agencies as a solution to high rates of youth unemployment in the Middle East and North Africa. This paper investigates the potential for entrepreneurship to deliver on promises of alleviating unemployment. We specifically examine who entrepreneurs are (in comparison to the unemployed), their working conditions and earnings, and the dynamics of their occupational choices. We find that entrepreneurs, and especially the employers who are relatively more successful entrepreneurs and who can create jobs for others, are essentially the opposite of the unemployed. For example, entrepreneurs are older and less educated, while the unemployed are highly educated new entrants. Entrepreneurship does not generally lead to higher earnings, and does have fewer benefits. Thus, promoting entrepreneurship is not only unlikely to be successful in reducing unemployment, but also, if it is successful, may even be harmful to youth.


يتم الترويج لريادة الأعمال من خلال السياسات الحكومية والوكالات الدولية كحل لمعدلات بطالة الشباب المرتفعة في منطقة الشرق الأوسط وشمال أفريقيا. تبحث هذه الورقة في إمكانات ريادة الأعمال الوفاء بوعود التخفيف من البطالة. نحن ندرس على وجه التحديد من هم رواد الأعمال (بالمقارنة مع العاطلين عن العمل) ، وظروف عملهم وأرباحهم ، وديناميات خياراتهم المهنية. نجد أن رواد الأعمال ، وخاصة أصحاب الأعمال الذين هم أكثر نجاحًا في مجال الأعمال الحرة والذين يمكنهم خلق فرص عمل للآخرين ، هم في الأساس عكس العاطلين عن العمل. على سبيل المثال ، رواد الأعمال أكبر سناً وأقل تعليماً ، في حين أن العاطلين عن العمل هم من الوافدين الجدد ذوي التعليم العالي. كما لا تؤدي ريادة الأعمال بشكل عام إلى ارتفاع الإيرادات ، ولا تتمتع إلا بفوائد أقل. وبالتالي ، من غير المحتمل أن ينجح تشجيع ريادة الأعمال في الحد من البطالة، بل إذا نجحً في ذلك ، فقد يكون ضارًا بالشباب


Caroline Krafft

Assistant Professor of economics at St. Catherine University

Research Associates

Reham Rizk

Assistant Professor, British University in Egypt



There are no Events PAST

Related Publications

Working Papers

Are politically connected firms turtles or gazelles? Evidence from the Egyptian uprising

Hany Abdel-Latif and Hassan Aly

Using an original firm-level database and utilizing the incidence of the Egyptian uprising of 2011, ... read more

Working Papers

Returns to Investment in Education: The Case of Turkey

Harry Anthony Patrinos, George Psacharopoulos and Aysit Tansel

This paper estimates private and social returns to investment in education in Turkey, using the ... read more