Standards and Market Power: Evidence from Tunisia - Economic Research Forum (ERF)

Standards and Market Power: Evidence from Tunisia

Hendrik Kruse, Inmaculada Martinez-Zarzoso and Leila Baghdadi


Date:
August, 2017

NO.
1131

Length:
22 pages

Topic:
F1. Trade
F. International Economics

We develop a theoretical model and derive conditions under which firms with market power try to influence the setting of quality standards and describe the political equilibrium. We show that in political equilibrium the positive association only holds for a restricted set of initial values of the firm’s market share, if the government ascribes a positive value to consumer welfare. We test our hypothesis using Tunisian data for the years 2002-2010. In our main results, we find a higher incidence of SPS measures in sectors where firms connected to former president Ben Ali have a higher share in imports. However, this association only holds for sectors with high tariffs. For low tariff sectors, we find that Ben Ali firms are associated with more TBTs. A higher concentration of market power in itself does not lead to higher standards, leading us to the conclusion that political power is essential.

ملخص

نقوم بتطوير نموذجا نظريا ونستمد الظروف التي تحاول الشركات ذات القوة السوقية فيه التأثير على وضع معايير الجودة ووصف التوازن السياسي. وتبين لنا أن التوازن الإيجابي في التوازن السياسي لا يقتصر إلا على مجموعة محدودة من القيم الأولية لحصة الشركة في السوق، إذا كانت الحكومة تعطي قيمة إيجابية لرفاهية المستهلك. نختبر فرضيتنا باستخدام البيانات التونسية للسنوات 2002-2010. وفي نتائجنا الرئيسية، نجد أن هناك ارتفاعا في إجراءات الصحة والصحة النباتية في القطاعات التي ترتبط فيها الشركات المرتبطة بالرئيس السابق بن علي بحصة أكبر في الواردات. ومع ذلك، فإن هذا الارتباط يظهر فقط للقطاعات ذات التعريفات العالية. وبالنسبة لقطاعات التعريفة المنخفضة، نجد أن شركات بن علي ترتبط بمزيد من الشركات ذات العوائق الفنية أمام التجارة. إن زيادة تركيز القوة السوقية في حد ذاته لا يؤدي إلى معايير أعلى، مما يؤدي بنا إلى استنتاج مفاده أن السلطة السياسية ضرورية.

Hendrik Kruse


Inmaculada Martinez-Zarzoso


Leila Baghdadi


Project

EVENTS

There are no Events PAST



Related Publications

Working Papers

Determinants and Macroeconomic Impact of Parallel Market For Foreign Exchange in Sudan

Ebaidalla Mahjoub Ebaidalla

This paper attempts to identify the factors that influencing the parallel exchange rate premium in ... read more


Working Papers

Governance and Renewable Energy Investment in MENA Countries: How Does Trade Matter?

Rihab Bellakhal, Sonia Ben Kheder and Houda Haffoudhi

Middle East and North Africa (MENA) countries have recently developed their renewable energy markets. However, ... read more


Working Papers

The Impact of Foreign Capital Inflows on Economic Growth and Employment in Egypt: A Sectoral Empirical Analysis

Hanan Aboel Farag and Mohamed Sayed Abed

This paper traces the effect of “Greenfield Investment” disaggregated into six sectors on the one ... read more