Working Papers
On GVC and Innovation: What Is at Stake?
No.
1589
Publisher
ERF
Date
September, 2022
Topic
O3. Technological Change, Research and Development, Intellectual Property Rights
F1. Trade
This paper empirically investigates the impact of global value chains (GVC) participation on countries’ innovation performance. Highlighting the learning effect of foreign knowledge embedded in imported intermediate goods counters the argument that GVC participation is biased towards developed countries with skilled labor abundance. We construct a GVC knowledge spillovers index by merging data on GVC from the EORA26 dataset with R&D of the trade partner. Results show a positive and significant effect of the GVC knowledge spillovers index on innovation measured by resident patent per capita. Likewise, we show that the quality of institutions, intellectual property agreements, competition policy and trade policy constitute a pile of interfering preconditions in the nexus between GVC participation and innovation. Our results remain robust when we use an instrumental variable approach to control for the endogeneity between GVC and innovation and when we use alternative measure for our two variables of interest.
ملخص
تبحث هذه الورقة البحثية تجريبيا في تأثير مشاركة سلاسل القيمة العالمية (GVC) على أداء الابتكار في البلدان. إن تسليط الضوء على التأثير التعلمى للمعرفة الأجنبية التى تنطوى عليها السلع الوسيطة المستوردة يتعارض مع الحجة القائلة بأن المشاركة في سلاسل القيمة العالمية منحازة إلى البلدان المتقدمة التي لديها وفرة في العمالة الماهرة. نقوم ببناء مؤشر الآثار غير المباشرة "Spillovers Index" للمعرفة بسلاسل القيمة العالمية من خلال دمج البيانات المتعلقة بسلاسل القيمة العالمية من مجموعة بيانات نموذج مبسط (EORA26) مع البحث والتطوير للشريك التجاري. حيث تظهر النتائج تأثيرا إيجابيا وكبيرا لمؤشر الآثار غير المباشرة للمعرفة في سلاسل القيمة العالمية على الابتكار مقاسا بنصيب الفرد من براءات الاختراع المقيمة بالبلاد. وبالمثل، نبين أن نوعية المؤسسات، واتفاقات الملكية الفكرية، وسياسة المنافسة، والسياسة التجارية تشكل كومة من الشروط المسبقة المتداخلة في الصلة بين المشاركة في سلاسل القيمة العالمية والابتكار. تظل نتائجنا قوية عندما نستخدم نهجا متغيرا فعالا للتحكم في التجانس الداخلي بين سلاسل القيمة العالمية والابتكار وعندما نستخدم مقياسا بديلا للمتغيرين محل الاهتمام.
Authors
Yasmine Eissa
Assistant Professor of Economics, Misr International University
Research Fellows
Chahir Zaki
Chaired Professor of Economics, University of Orléans